BMC Global Select: Aktivt förvaltad aktiefond för global tillväxt

Vad är BMC Global Select?

BMC Global Select är en aktivt förvaltad global aktiefond som fokuserar på långsiktig värdetillväxt genom investeringar i världens bästa bolag. Fonden, som bytte namn från Coeli Global Select i mars 2024, förvaltas av Brock Milton Capital AB och riktar sig till investerare som söker exponering mot globala marknader med fokus på kvalitetsbolag.

Fondens kärna är att identifiera ”Champions” – bolag med överlägsen kvalitet, som uppvisar stabil tillväxt, starka balansräkningar och konkurrenskraftiga fördelar. Med cirka 30 innehav erbjuder fonden en koncentrerad men diversifierad portfölj. Enligt Pensionsmyndigheten är fonden tillgänglig för pensionssparande, med daglig handel i SEK.

Nyckelfakta:

• Startdatum: November 2014
• Förvaltare: Andreas Brock och Henrik Milton
• Jämförelseindex: MSCI ACWI NR EUR
• Morningstar-rating: 4 stjärnor enligt senaste data

Investeringsstrategi och marknadsfokus

Investeringsfilosofi och urvalskriterier

BMC Global Select investerar i bolag med stark marknadsposition, god omsättningstillväxt och attraktiv värdering. Förvaltarna prioriterar kvalitet över kvantitet, med fokus på bolag som kan motstå ekonomiska svängningar. Enligt BMC:s månadsbrev har fonden strategiskt positionerat sig mot sektorer med långsiktig tillväxtpotential.

Geografisk diversifiering och sektorallokering

Portföljen är globalt diversifierad, med tyngdpunkt i USA, Europa och utvalda tillväxtmarknader. Sektorer inkluderar teknik, hälsovård och finansiella tjänster. Enligt DI Fonder har fonden en balanserad allokering för att fånga globala tillväxtmöjligheter.

Förvaltarnas aktiva approach

Andreas Brock och Henrik Milton genomför regelbundna företagsbesök och djupgående analyser. Denna hands-on-metod skiljer fonden från passiva indexfonder, vilket betonas på BMC Capitals hemsida.

• Noggrann analys av affärsmodeller och tillväxtpotential
• Fokus på bolag med konkurrenskraftiga fördelar
• Kontinuerlig övervakning av portföljbolag
• Aktiv dialog med företagsledningar

Senaste utveckling och avkastning

Fondens prestanda har varit stark genom åren. Sedan starten har den levererat en imponerande totalavkastning som överträffat MSCI ACWI, enligt Morningstar-data.

Historisk prestanda

Källa: Morningstar och BMC månadsbrev

Nyckelfaktorer för avkastning

• Högkvalitativa bolag med stark tillväxt
• Aktiv analys och stockpicking
• Global diversifiering
• Låg omsättningshastighet i portföljen

Riskhantering och portföljsammansättning

BMC Global Select hanterar risk genom noggrann diversifiering och kontinuerlig analys. Fondens risknivå klassificeras som medelhög till hög enligt Morningstar.

Strategisk riskhantering

Fondens riskhantering bygger på tre grundpelare:

• Fokus på bolag med stark balansräkning och kassaflöden
• Global diversifiering över olika sektorer och regioner
• Aktiv portföljförvaltning med löpande riskövervakning

Portföljsammansättningen består av cirka 30 noggrant utvalda bolag med låg skuldsättning och bevisad förmåga att generera stabila kassaflöden över tid.

Kostnader, avgifter och påverkan på avkastning

För investerare är det viktigt att förstå fondens avgiftsstruktur:

• Fast förvaltningsavgift: 1,55% per år
• Resultatbaserad avgift: 10% av överavkastningen jämfört med index
• Total årlig avgift (TER): Cirka 1,57%
• Inga köp- eller säljavgifter vid direkthandel

Vid en investering på 100 000 kronor över en femårsperiod med en antagen årlig avkastning på 13% före kostnader, blir nettoavkastningen efter avgifter cirka 11% per år. För mer detaljerad information, besök Morningstar.

Hur köper och handlar du BMC Global Select?

För att investera i BMC Global Select finns flera alternativ:

Investeringsalternativ och plattformar

• Direkt via Brock Milton Capital (BMC)
• Genom nätmäklare som Avanza och Nordnet
• Via banker och finansinstitut
• Genom ISK (Investeringssparkonto) eller kapitalförsäkring
• Via Pensionsmyndigheten för pensionssparande

Handelsvillkor

• Handel sker dagligen med NAV-kurs
• Köp- och säljorder måste läggas före bryttiden
• Minsta första insättning varierar beroende på plattform

För- och nackdelar med fonden

Fördelar

• Stark historisk överavkastning jämfört med index
• Aktiv expertförvaltning med bevisad track record
• Global diversifiering med fokus på kvalitetsbolag
• Transparens i förvaltningsprocess och investeringsfilosofi

Nackdelar

• Högre avgifter än passiva indexfonder
• Potentiell volatilitet i osäkra marknader
• Koncentrerad portfölj ökar vissa specifika risker

Jämförelse med andra globalfonder

I jämförelse med JOHCM Global Select har BMC Global Select visat starkare resultat under flera perioder, men med något högre avgifter. Jämfört med passiva indexfonder erbjuder BMC potential till överavkastning, vilket framhävs av Rika Tillsammans i deras fondanalys.

För investerare som söker exponering mot mindre bolag är BMC Global Small Cap Select ett alternativ från samma förvaltningsteam, med fokus på mindre bolag globalt.

Hållbarhet och ESG i BMC Global Select

Fonden integrerar hållbarhetsaspekter i sin investeringsprocess. Enligt Coeli, som tidigare förvaltade fonden, genomgår potentiella investeringar ESG-screening för att säkerställa att de uppfyller fondens hållbarhetskriterier.

Vanliga frågor (FAQ)

Vad är skillnaden mellan BMC Global Select I SEK och R SEK?

I SEK är den institutionella andelsklassen med lägre förvaltningsavgift men högre minimiinvestering, medan R SEK är retailklassen tillgänglig för privatinvesterare med lägre minimibelopp.

Hur presterar fonden historiskt?

Fonden har historiskt överträffat sitt jämförelseindex MSCI ACWI NR EUR med god marginal sedan starten 2014, enligt DI Fonder.

Är BMC Global Select lämplig för långsiktigt sparande?

Ja, fonden är designad för långsiktiga investerare med en placeringshorisont på minst 5 år, särskilt för de som söker aktiv förvaltning med fokus på kvalitetsbolag globalt.

Vad är minsta investering i fonden?

Minsta investering varierar beroende på plattform och andelsklass. För R SEK-klassen är det ofta så lågt som 100 SEK via vissa handelsplattformar.

Kan jag handla fonden i min tjänstepension?

Ja, fonden finns tillgänglig via Pensionsmyndigheten och flera andra pensionsplattformar, beroende på din pensionslösning.